Calcul des ratios 🧮

Cette page précise les formules permettant d'obtenir les valeurs de l'ensemble des ratios communiqués dans « Signaux Faibles ».

Les formules de calcul des ratios sont issues DIANE, une base de données centralisant des informations sur les entreprises. Ce choix résulte d'une volonté d'utiliser des ratios communément utilisés par les acteurs de l'analyse financière. Toutefois, certains applicatifs de l'État utilisent des formules de calcul qui peuvent être différentes. Nous vous invitons donc à nous signaler les différences de données que vous pourriez observer entre « Signaux Faibles » et vos outils internes afin de nous aider dans l'amélioration de l'outil et de notre documentation.

Ratio	Calcul	Unité
Marge d'excédent brut exploitation (EBE)	$\dfrac{\text{Excédent brut d'exploitation}}{\text{CA net + subventions d'exploitation}}$	%
Résultat courant avant impôts	$\dfrac{\text{Résultat courant avant impôt}}{\text{CA net + subventions d'exploitation}}$	%
Taux d'endettement	$\dfrac{\text{Dettes de caractère financier}}{\text{Capitaux propres + autres fonds propres}}$	%
Autonomie financière	$\dfrac{\text{Fonds propres}}{\text{Total bilan}}$	%
Ratio vétusté	$\dfrac{\text{Immobilisations corporelles nettes }}{\text{Immobilisations corporelles brutes}}$	%
Ratio de liquidité	$\dfrac{\text{Actif circulant net}}{\text{Dettes à court terme}}$	%
Capacité d'autofinancement	$\dfrac{\text{CAF avant répartition}}{\text{CA net + subvention d'exploitation}}$	%
Capacité de remboursement	$\dfrac{\text{Dettes de caractère financier}}{\text{CAF avant répartition}}$	Nombre d'exercices comptables
Poids BFR exploitation sur CA (en %)	$\dfrac{\text{BFR}}{\text{CA}}$	%
Poids BFR exploitation sur CA (en jours)	$\dfrac{\text{BFR}}{\text{CA}} \times 360$	Jours
Rotation des stocks	$\dfrac{\text{Stock}}{\text{CA net}} \times 360$	Jours
Crédit clients	$\frac{\text{Clients + effets portés à l'escompte et non échus}}{\text{CA TTC}}~\times ~360$	Jours
Crédit fournisseurs	$\dfrac{\text{Fournisseurs}}{\text{Achats TTC}} \times 360$​	Jours